グローバル・インフレ連動債

運用目標

リスクをベンチマーク水準に維持しつつ、市場サイクルを通じて、年率75ベーシス・ポイント程度の超過収益の獲得を目指します。

運用方針

インフレ連動債を投資対象としてポートフォリオを構築します。国別配分、年限構成、銘柄選択、デュレーション管理を付加価値の源泉とします。

運用パフォーマンス2019年12月31日

収益率は期間が1年以上の場合は年率換算しております。
詳細はパフォーマンス・ディスクロージャーをご参照ください。

概要

合計運用額: USD2.5 billion (2019年12月31日現在)
ベンチマーク: ブルームバーグ・バークレイズ世界国債インフレ連動債インデックス (米ドルヘッジあり)
運用開始日: 2005年1月1日

セクター配分2019年12月31日現在

Sectors Portfolio (%) Benchmark (%)
Treasury -0.0 0.0
Inflation-Linked 54.7 45.3
Developed Non- USD 40.7 54.7
EM Local Currency 3.4 0.0
Cash & Cash Equivalents 1.2 0.0
Country Exposure, Top Ten (MV) Portfolio (%) Benchmark (%)
United States 55 45
United Kingdom 19 29
Italy 6 6
France 6 8
Mexico 3 0
Japan 3 3
Canada 3 2
Spain 2 2
Cash & Cash Equivalents 1 0
New Zealand 1 0
注記 :上記のセクター配分は、組入ファンド(該当のある場合)のエクスポージャーをルックスルーした比率です。ウエイトは、ポートフォリオ全体の時価総額に対する比率です。マイナスのキャッシュポジションは、決済前の取引等により発生する場合があります。四捨五入の関係上、合計が100%とならない場合があります。

ポートフォリオの特性2019年12月31日現在

Leverage None
Credit Quality AA+
Effective Duration 11.56 years
Spread Duration 1.35 years
Yield-to-Worst 0.48%

過去の実績は将来の投資成果を保証するものではなく、また変更される場合があります。